Tương quan thị trường

Tương quan thị trường? Đây là gì? Tương quan từ tiếng Latinh có nghĩa là "sự phụ thuộc lẫn nhau", "mối quan hệ tương hỗ"...

Vậy tương quan thị trường là gì?

Dịch điều này sang bối cảnh tài chính, điều này có nghĩa là thị trường tài chính giống như tàu kết nối, trong đó một trong các phân khúc của nó phụ thuộc vào phân khúc kia và các mối quan hệ tương hỗ này ảnh hưởng lẫn nhau ở một mức độ nào đó. Mức độ và hướng của mối tương quan được biểu thị bằng hệ số tương quan, dao động trong khoảng (-1;1), trong đó các giá trị -1 và 1 có nghĩa là mối quan hệ mạnh, tiêu cực và tích cực.

Ví dụ: giá trị bằng 1 có nghĩa là một tính năng hoàn toàn phụ thuộc vào tính năng kia và gây ra thay đổi theo cùng một hướng (tăng - tăng), ví dụ: USD/JPY tăng 2%, EUR/JPY họ cũng đang tăng 2% cùng một lúc.

Giá trị -1 sẽ có nghĩa là tình huống ngược lại, tức là một mối tương quan tiêu cực, mạnh mẽ như vậy sẽ xảy ra khi, chẳng hạn như EUR/Đô la Mỹ sẽ tăng 2%, đồng thời báo giá Đô la Mỹ/CHF sẽ giảm 2%.

PHẢI ĐỌC: Lọc tín hiệu - cách chọn cơ hội phù hợp để vào một vị thế

Tỷ lệ tương quan bằng 0 mô tả tình huống không thể đọc được phụ thuộc, ví dụ: báo giá EUR / GBP tăng 2% và báo giá USD/PLN không thay đổi.

Sự phụ thuộc vào thị trường

Trong thị trường tài chính, hầu hết các công cụ tài chính (và các chỉ số kinh tế vĩ mô) đều có mối tương quan ở mức độ lớn hơn hoặc thấp hơn. Nó có thể được tóm tắt trong câu - mọi thứ đều có thể ảnh hưởng đến mọi thứ. Tuy nhiên, đừng phát điên và hãy chú ý đến những gì đáng giá, tức là. những phụ thuộc quan trọng nhất.

tiền tệ

Trong Forex, chúng ta giao dịch các loại tiền tệ mà giá trị của một loại tiền tệ này luôn tương đối so với loại tiền tệ kia, với một loại tiền tệ được trích dẫn trong nhiều cặp tiền tệ khác. Ví dụ: thay đổi trong báo giá EUR/USD ảnh hưởng đến cả giá trị của đồng Euro và Đô la Mỹ. Điều này có nghĩa là sự biến động giá như vậy ở một mức độ nào đó có thể gây ra sự thay đổi trong báo giá cả trên các cặp, ví dụ: EUR/JPY như tôi Đô la Mỹ/CHF. Mức độ sẽ như thế nào tùy thuộc vào chính xu hướng thị trường, ví dụ: các nhà đầu tư có thể bán ồ ạt chủ yếu là đồng đô la, điều này sẽ gây ra sự thay đổi mạnh đối với USD/CHF và thay đổi nhẹ đối với EUR/JPY.

Ngoài ra còn có nhiều sự phụ thuộc toàn cầu hơn, trong đó một sự thay đổi trong một thị trường sẽ kích hoạt một sự thay đổi trong một thị trường khác. Nó cũng xảy ra rằng nó chỉ gây ra nó trong thời gian dài chân trời thời gian hoặc chỉ trong những điều kiện nhất định.

Vàng

Người ta nhận ra rằng giá vàng phụ thuộc vào tâm trạng trên thị trường toàn cầu. Nếu tình hình không chắc chắn (khủng hoảng hoặc nguy cơ khủng hoảng), các nhà đầu tư rút tiền từ các tài sản rủi ro hơn và đầu tư vào quặng vàng, được coi là khoản tiền gửi an toàn trong thời kỳ khó khăn (vàng là một nguồn tài nguyên hạn chế với một giá trị nhất định). Vì vậy, chúng ta đang nói về mối tương quan tiêu cực giữa vàng và tâm lý thị trường.

Các yếu tố khác

chứng khoán

Thị trường chứng khoán cũng như trái phiếu luôn cần được nhìn ở góc độ rộng hơn. Có một mối quan hệ lâu dài với lãi suất. Nếu lãi suất thường xuyên được hạ xuống, cơ hội tăng chỉ số và giá cổ phiếu tăng lên. Điều này là do lãi suất thấp hơn dẫn đến thu nhập từ tiền gửi (và các công cụ liên quan) thấp hơn, đồng thời chi phí trả góp khoản vay giảm. Do đó, việc các nhà đầu tư giữ tiền trong ngân hàng ngày càng ít sinh lãi hơn và việc vay tiền ngày càng mang lại nhiều lợi nhuận hơn cho các nhà đầu tư. Điều này có thể nhằm mục đích tăng cường sự tham gia của các nhà đầu tư vào thị trường chứng khoán để đạt được tỷ suất sinh lợi thỏa đáng. Tương tự như vậy, việc tăng lãi suất có tác dụng ngăn cản việc chuyển tài sản sang thị trường này.

trái phiếu

Có một mối quan hệ nghịch đảo giữa giá trái phiếu và lãi suất. Tốt nhất là minh họa điều này bằng một ví dụ. Nếu chúng ta mua trái phiếu với lãi suất 4% và lãi suất tăng 0,5%, giá trái phiếu của chúng ta sẽ giảm xuống vì trái phiếu mới đã chịu lãi suất 4,5% (về mặt lý thuyết). Tình trạng ngược lại sẽ diễn ra khi lãi suất giảm.

lãi suất

Thật vậy, hầu như không có người môi giới mang đến cho bạn cơ hội chơi nhạc cụ này (mặc dù một số cung cấp LIBOR và các hợp đồng tương lai có liên quan), nhưng có một số mối tương quan thú vị ở đây.

Những thay đổi dài hạn của lạm phát cũng ảnh hưởng đến lãi suất. Nếu lạm phát bắt đầu tăng mạnh, có thể kỳ vọng rằng ngân hàng trung ương sẽ bắt đầu tăng lãi suất để tăng các khoản cho vay trả góp, điều này sẽ làm giảm quy mô đầu tư và điều này sẽ chuyển thành bình ổn giá.

ĐỌC C: NG: Lãi suất âm có giúp ích cho các nền kinh tế không?

Lãi suất thay đổi cũng kéo theo sự thay đổi của tỷ giá hối đoái (vì vậy nó cũng bị ảnh hưởng gián tiếp bởi lạm phát - tra cứu). Ví dụ, việc tăng lãi suất ở một quốc gia sẽ làm tăng giá trị của đồng tiền quốc gia. Điều này là do thực tế là với sự thay đổi này, lãi suất tiền gửi bằng loại tiền này tăng lên. Điều này khuyến khích các nhà đầu tư nước ngoài chuyển tài sản sang một quốc gia nhất định (hoặc ít nhất là trao đổi tiền tệ).

phép cộng

Các điểm trên chỉ là ví dụ về các mối tương quan xảy ra. Còn nhiều yếu tố phụ thuộc vào thị trường nữa và chúng tôi đặc biệt khuyến khích bạn tự nghiên cứu chúng. Không phải mọi thứ luôn hoạt động hoàn hảo theo sơ đồ lý thuyết. Thị trường tài chính là một loạt các yếu tố có liên quan chặt chẽ với nhau và việc thay đổi yếu tố này có thể ảnh hưởng đến yếu tố kia, nhưng thay đổi yếu tố thứ ba có thể gây ra tác động ngược lại.

Công cụ

Quy mô của các mối quan hệ tương quan liên tục thay đổi, do đó, đáng để theo dõi các xu hướng này trên cơ sở liên tục. Công cụ sau đây có thể được sử dụng để nghiên cứu các mối tương quan.

1. Chỉ báo TƯƠNG QUAN (có sẵn trên diễn đàn) - nhờ nó, bạn có thể kiểm tra mối quan hệ tương quan giữa bất kỳ công cụ nào trên nền tảng MetaTrader.
2. Tùy chọn tích hợp trên Nền tảng JForex, cho phép bạn xếp chồng lên nhau một số biểu đồ của các công cụ khác nhau.

Văn chương

Thông tin chi tiết hơn về mối tương quan và sự phụ thuộc của thị trường có thể được tìm thấy trong cuốn sách của John J. Murphy - "Phân tích kỹ thuật liên thị trường".