Những điều bạn cần biết - Cổ phiếu bán lẻ hàng tạp hóa trước Walmart và thu nhập mục tiêu

Ngành công nghiệp thực phẩm luôn được coi là nền tảng của sự ổn định, nơi doanh số bán hàng không bị ảnh hưởng bởi những thay đổi về điều kiện kinh tế hay tiến bộ công nghệ. Bây giờ chúng ta đang đối phó với lạm phát cao và cuộc cách mạng về trí tuệ nhân tạo, liệu quan điểm này có còn giá trị?

Trong khi một số cửa hàng tạp hóa đang phải vật lộn với chi phí lao động gia tăng và khả năng quản lý hàng tồn kho không thể đoán trước, thì những cửa hàng khác đang chứng kiến ​​sự tăng trưởng chưa từng có nhờ các quyết định thông minh nhằm đổi mới và thích ứng với cơ sở khách hàng của họ.

Trong bài viết này, chúng ta sẽ đi sâu vào tình trạng hiện tại của giá cổ phiếu hàng tạp hóa và phân tích những người chơi và xu hướng chính trong thị trường chuyển động nhanh này trước các báo cáo thu nhập từ các chuỗi cửa hàng tạp hóa lớn trên toàn quốc như Walmart, Costco và Target.

HƯỚNG DẪN: Thị trường thực phẩm, hay làm thế nào để đầu tư vào thực phẩm?

Tại sao các nhà đầu tư đầu tư vào cổ phiếu tạp hóa?

Điều tốt nhất về các lĩnh vực phòng thủ như mặt hàng chủ lực của người tiêu dùng là chúng có thể là khoản đầu tư cho mọi tình huống. Cho dù đó là thị trường giá xuống hay thị trường giá lên, luôn có nhu cầu đối với hàng hóa và dịch vụ mà các chuỗi cửa hàng tạp hóa cung cấp, vì thực phẩm là nhu cầu cơ bản. Mặc dù một số nhà phê bình có thể mô tả các loại hình kinh doanh này là có lợi nhuận thấp, nhưng các chuỗi cửa hàng tạp hóa hàng đầu như Walmart, Costco và Target thể hiện mức độ biến động thấp và dòng doanh thu ổn định cho phép các nhà đầu tư vượt qua bất kỳ cơn bão nào. Để không mất thị phần vào tay đối thủ, các chuỗi cửa hàng tạp hóa lớn này không ngủ quên trên chiến thắng và tích cực giới thiệu những đổi mới giúp họ đi trước đối thủ một bước.

Từ việc phát triển các nền tảng thương mại điện tử của riêng mình đến việc cung cấp các tùy chọn giao hàng tận nhà, các chuỗi cửa hàng tạp hóa này đang cho thấy khả năng thích ứng với những thay đổi trong hành vi của người tiêu dùng và điều kiện kinh tế.

Điều khiến các nhà đầu tư phòng thủ quay trở lại là cơ cấu vốn hấp dẫn, tỷ suất cổ tức ổn định và sự tập trung vào đổi mới. Điều này thể hiện một cơ hội đầu tư hấp dẫn cho các nhà đầu tư đang tìm kiếm lợi nhuận ổn định và đáng tin cậy.

Bạn muốn khám phá tiềm năng của những cơ hội đầu tư này?

Dưới đây là những lựa chọn hàng đầu của chúng tôi để đưa vào danh sách theo dõi của bạn đối với các cổ phiếu hàng tạp hóa hàng đầu trước mùa báo cáo thu nhập.

Những rủi ro khi đầu tư vào cổ phiếu tạp hóa là gì?

Mặc dù đây là những nơi dự trữ nhu yếu phẩm, nhưng điều đó không có nghĩa là dự trữ hàng tạp hóa miễn nhiễm với những thứ như lạm phát và gián đoạn chuỗi cung ứng. Thông thường, các chuỗi cửa hàng tạp hóa lớn dựa vào lợi thế về giá của họ để chuyển chi phí bán hàng cao hơn cho người tiêu dùng. Thật không may, tỷ suất lợi nhuận ròng thấp của họ có thể nhanh chóng tiêu tan nếu họ buộc phải gánh thêm hàng hóa đắt tiền hơn. Điều này được thấy gần đây nhất trong thời kỳ đại dịch, khi tình trạng tắc nghẽn hàng tồn kho và chuỗi cung ứng gây áp lực nặng nề lên bảng cân đối kế toán của ngành thực phẩm.

Một rủi ro khác đáng nói đến là sự phụ thuộc nhiều vào nhân viên hiện có. Nhân viên là huyết mạch của chuỗi cửa hàng tạp hóa và đóng vai trò then chốt trong việc đảm bảo các hoạt động hàng ngày được vận hành trôi chảy, từ việc sắp xếp hàng hóa lên kệ cho đến cung cấp trải nghiệm chất lượng cao cho khách hàng. Nếu xảy ra đình công đột ngột hoặc áp lực tăng lương, điều đó có thể dẫn đến tổn thất lớn cho cửa hàng tạp hóa, vì lợi nhuận vốn đã thấp lại bị đe dọa bởi chi phí bổ sung và mức lợi nhuận giảm.

Cổ phiếu cửa hàng tạp hóa được giao dịch công khai lớn nhất ở Hoa Kỳ

Walmart (NYSE: WMT) - Quy mô vô song

Được thành lập vào năm 1962, Walmart là một trong những chuỗi cửa hàng tạp hóa lớn nhất thế giới, có mặt ở hầu hết các quốc gia và thị phần ngày càng tăng. Công ty đã đạt được thành công to lớn nhờ sự kết hợp giữa quản lý chuỗi cung ứng, hoạt động xuất sắc và sử dụng công nghệ để tối ưu hóa doanh số bán hàng và trải nghiệm của khách hàng. Trong khi các chuỗi cửa hàng tạp hóa truyền thống có thể chống lại việc thay đổi các hệ thống cũ, Walmart đã tận dụng tối đa lợi thế của công nghệ và hợp tác với các nhà lãnh đạo công nghệ như microsoft i Googlesử dụng các giải pháp công nghệ của họ. Điều này đã giúp tối ưu hóa hiệu quả hoạt động và dịch vụ khách hàng.

CFD cổ phiếu Walmart. Nền tảng Thế hệ tiếp theo Thị trường CMC

Bằng cách phát triển một mạng lưới rộng lớn các nhà cung cấp và nhà phân phối, đồng thời thực hiện các tiêu chuẩn kiểm soát chất lượng nghiêm ngặt đối với tất cả các sản phẩm được bán tại các cửa hàng, Walmart có thể chuyển các khoản tiết kiệm hiện có cho khách hàng của mình và đưa ra mức giá cạnh tranh, đồng thời đảm bảo tỷ suất lợi nhuận hợp lý khoảng 3%.

Thêm vào kho hàng tự động này và hệ thống theo dõi hàng tồn kho tiên tiến, bạn sẽ có được một chuỗi cửa hàng tạp hóa siêu hiệu quả, được chuẩn bị tốt để vượt qua mọi bất ổn kinh tế vĩ mô. Mặc dù những hạn chế về chuỗi cung ứng liên quan đến đại dịch ban đầu gây ra những lo ngại về lợi nhuận, nhưng Walmart đã có thể nhanh chóng điều chỉnh các vấn đề thắt cổ chai và vực dậy công ty trong vòng một năm khi cổ phiếu WMT chỉ giảm 5% so với mức cao nhất mọi thời đại.

Costco (NASDAQ: COST) - Tư cách thành viên và xúc xích

Costco là nhà bán lẻ lớn thứ hai thế giới nổi tiếng với giá luôn thấp, hàng hóa chất lượng cao và dịch vụ khách hàng xuất sắc. Mặc dù mô hình kinh doanh của Costco liên quan đến tỷ suất lợi nhuận thấp và duy trì chiến lược định giá hấp dẫn, giống như phần còn lại của các cửa hàng tạp hóa đối thủ, nhưng nó nổi bật theo hai cách, cụ thể là bán buôn và câu lạc bộ kho hàng dựa trên thành viên có uy tín. Các cửa hàng của công ty được thiết kế đơn giản với trần cao, sàn bê tông và không gian rộng mở để chứa các sản phẩm số lượng lớn.

CFD cổ phiếu Costco. Nền tảng Thế hệ tiếp theo Thị trường CMC

Bằng cách tính phí thành viên hàng năm, khách hàng của Costco có quyền truy cập vào các ưu đãi và giảm giá độc quyền. Mô hình thành viên cũng tạo ra cảm giác độc quyền và lòng trung thành giữa các thành viên, những người cảm thấy bắt buộc phải mua sắm tại Costco cho nhu cầu hàng ngày của họ để tận dụng tối đa tư cách thành viên của họ. Hơn nữa, chiến lược mua số lượng lớn của Costco cho phép công ty thương lượng giá thấp hơn từ các nhà cung cấp, điều này cho phép công ty cung cấp cho khách hàng mức giá thấp bất hợp pháp trong khi vẫn duy trì lợi nhuận.

Điều thú vị là, trong khi chúng ta thường thấy các cửa hàng tạp hóa dốc toàn lực cắt giảm chi phí để tối đa hóa hiệu quả về giá, thì Costco lại làm mọi thứ hơi khác một chút với món xúc xích và đồ uống trị giá 1,50 đô la của mình. Mặc dù có áp lực lạm phát phải tăng giá của loại đồ ăn và thức uống được nhiều người yêu thích này, Giám đốc tài chính Richard Galanti đã từ chối những áp lực này và đảm bảo với khách hàng rằng Costco có kế hoạch duy trì ưu đãi giá cả phải chăng mãi mãi.

Chính cam kết xoa dịu các thành viên này cùng với mô hình kinh doanh có lợi nhuận cao đã khiến Costco trở thành một lựa chọn cổ phiếu tạp hóa phổ biến đối với các nhà đầu tư muốn đầu tư vào lĩnh vực này.

Target (NYSE: TGT) - Chiến lược tiếp cận khách hàng

Các siêu thị Target đã có thể duy trì sự nổi tiếng của mình trong số các chuỗi cửa hàng tạp hóa hàng đầu khác bằng cách thực hiện một cách tiếp cận chiến lược để thu hút khách hàng.

Cửa hàng có thể phát triển mạnh trong ngành thực phẩm cạnh tranh với nhiều loại sản phẩm chất lượng, từ quần áo và đồ gia dụng đến đồ điện tử và đồ chơi. Với giá cả cạnh tranh và các dịch vụ bổ sung như giao hàng không tiếp xúc, giao hàng trong ngày và tập trung vào mua sắm trực tuyến chất lượng thông qua trang web thương mại điện tử của mình, Target mang đến cho khách hàng trải nghiệm một cửa hiệu quả vượt xa các lượt truy cập thông thường đến các cửa hàng bán lẻ lớn .

CFD cổ phiếu mục tiêu. Nền tảng Thế hệ tiếp theo Thị trường CMC

Về khả năng sinh lời, Target cũng có vị thế tốt để vượt qua cơn bão vì nó liên tục tạo ra mức tăng trưởng lợi nhuận mạnh mẽ mặc dù chỉ chiếm một phần nhỏ trong giá trị vốn hóa thị trường Walmart và Costco. Điều này có thể là do những nỗ lực cắt giảm chi phí tích cực của công ty, cho phép công ty giảm chi phí trong khi vẫn duy trì các tiêu chuẩn dịch vụ khách hàng hấp dẫn thông qua đầu tư vào các công nghệ tiên tiến như tự động hóa các trung tâm phân loại và trí tuệ nhân tạo. Nhờ nỗ lực cắt giảm chi phí mạnh mẽ này và nỗ lực tối đa hóa hiệu quả, Target đã có thể đạt được mức lợi nhuận mạnh mẽ và linh hoạt, được hưởng lợi từ môi trường lạm phát hiện tại.

phép cộng

Nói chung, đầu tư vào cổ phiếu của các cửa hàng tạp hóa như Walmart, Costco và Target trước hiệu quả hoạt động của chúng có thể có lợi thế. Chúng bao gồm sự ổn định, nhu cầu ổn định từ đại chúng và tỷ suất cổ tức hấp dẫn. Tuy nhiên, bạn nên nhận thức được những rủi ro khi đầu tư vào ngành này, chẳng hạn như các yếu tố kinh tế vĩ mô bất ngờ như lạm phát, thất nghiệp và hành vi của người tiêu dùng, gián đoạn chuỗi cung ứng, áp lực tiền lương và tranh chấp lao động, đồng thời chú ý đến các yếu tố chính như chẳng hạn như tiềm năng tăng trưởng doanh thu, hiệu quả quản lý và sự sẵn sàng đổi mới của công ty. Bằng cách hiểu đầy đủ những rủi ro tiềm ẩn và phần thưởng của ngành, một nhà đầu tư có đầy đủ thông tin có thể tận dụng sự ổn định của ngành cửa hàng tạp hóa và lợi nhuận đáng tin cậy trong khi giảm thiểu những nhược điểm tiềm ẩn.

Walmart:

• • P/E: 35,6, P/E dự phóng: 24,7
  • Dự báo doanh thu cho năm tài chính 2024: 628,45 tỷ USD
  • Dự phóng EPS 2024: 6,14
  • Vốn hóa: 409,67 tỷ USD
  • Công bố kết quả: 18.05.2023/XNUMX/XNUMX trước phiên

Chi phí:

• • P/E: 36,9, P/E dự phóng: 33,5
  • Dự báo doanh thu cho năm tài chính 2024: 242,56 tỷ USD
  • Dự phóng EPS 2024: 14,42
  • Vốn hóa: 222,65 tỷ USD
  • Công bố kết quả: 25.05.2023/XNUMX/XNUMX

Mục tiêu:

• • P/E: 26,9, P/E dự phóng: 19
  • Dự báo doanh thu cho năm tài chính 2024: 111,24 tỷ USD
  • Dự phóng EPS 2024: 8,47
  • Vốn hóa: 74,11 tỷ USD
  • Công bố kết quả: 17.05.2023/XNUMX/XNUMX trước phiên